银行理财产品份额是指什么？

持仓份额，就是指一共买的理财产品的数量。打个比方：如果理财产品是一块钱一份额，买了1万块就是持仓份额1万份。
不一致的话，是因为银行理财或者基金一般都是T+1天可以赎回。打个比方今天买入1万份额，但是可用份额就是0，如果明天还是工作日的话，份额就变成了1万份额。

简单来说，就是一个时间差导致持仓份额和可用份额不一致。

客户份额=客户认购（申购）金额/认购（申购）清算日价格申购开放时段提交的申购及追加申购申请，清算日价格为当日的产品价格；非申购开放时段提交的预约申购申请或预约追加申购申请，清算日价格为下一银行工作日的产品价格。
2、清算日价格：
清算日价格为申购起息日、赎回到账日产品价格。中国农业银行每个开放期公布产品清算日价格，客户按产品清算日价格进行申购、赎回。法定节假日不公布清算日价格。
扩展资料：
理财产品申购基金：
1、定期定额申购基金很适合工薪族达到强制储蓄的目标。已上市的各种开放式基金的数目已达到上百只，它们的主发行渠道就是银行。
那么，经常光顾银行的工薪族，不妨选定其代销的某只基金，跟银行签订一个协议约定每月扣款金额，以后每月银行就会从你的资金账户中扣除约定款项，划到基金账户完成基金的申购。
2、这种方式有利于分散风险，长期稳定增值。这种投资法，不必掌握太多的专业知识，不必费心选定购买的时点，只需耐心一些坚持中长期持有，并且在一般情况下，基金定投的收益会高于零存整取的利息。正因为此，它甚至是工薪族为孩子储备教育金或筹划养老金的一个优良选择。
3、定期定额买基金，选定哪只基金特别重要。一般来说，这种投资方式适合股票型基金或偏股票型混合基金，选择的重要标准是看它的长期赢利能力。

如果是购买的农行的理财产品。
1、客户持有份额：
客户份额=客户认购（申购）金额/认购（申购）清算日价格申购开放时段提交的申购及追加申购申请，清算日价格为当日的产品价格；非申购开放时段提交的预约申购申请或预约追加申购申请，清算日价格为下一银行工作日的产品价格。
2、清算日价格：
清算日价格为申购起息日、赎回到账日产品价格。中国农业银行每个开放期公布产品清算日价格，客户按产品清算日价格进行申购、赎回。法定节假日不公布清算日价格。

扩展资料：
理财产品申购基金：
1、定期定额申购基金很适合工薪族达到强制储蓄的目标。已上市的各种开放式基金的数目已达到上百只，它们的主发行渠道就是银行。
那么，经常光顾银行的工薪族，不妨选定其代销的某只基金，跟银行签订一个协议约定每月扣款金额，以后每月银行就会从你的资金账户中扣除约定款项，划到基金账户完成基金的申购。
2、这种方式有利于分散风险，长期稳定增值。这种投资法，不必掌握太多的专业知识，不必费心选定购买的时点，只需耐心一些坚持中长期持有，并且在一般情况下，基金定投的收益会高于零存整取的利息。正因为此，它甚至是工薪族为孩子储备教育金或筹划养老金的一个优良选择。
3、定期定额买基金，选定哪只基金特别重要。一般来说，这种投资方式适合股票型基金或偏股票型混合基金，选择的重要标准是看它的长期赢利能力。
参考资料来源：百度百科-理财产品

2022年6月2日，
两家商业银行因为理财业务违法违规，被银保监会开具罚单。
两家商业银行及其理财子公司分别被处罚660万和830万。

这两家商业银行在理财业务上表现并不俗，而如今踩雷，主要是违反了《商业银行理财业务监督管理办法》。
今天我们不如来复习下管理办法的内容。
所谓理财业务，是指商业银行接受投资者委托，对受托的投资者财产进行投资和管理的金融服务。
其中，商业银行和投资者会事先约定好投资策略、风险承担和收益分配方式，
商业银行要通过具有独立法人地位的子公司或者专营部门开展理财业务。
下面我们就讲一讲管理办法的重点：
管理办法区分了公募和私募理财产品。
公募理财产品是指商业银行面向不特定社会公众公开发行的理财产品。
在该管理办法颁布之前，商业银行发行公募理财产品，单一投资者销售起点是5万元，
现在单一投资者销售起点金额降到1万元，
扩大了投资者群体，提高了银行理财的资金募集能力。
根据管理办法，公募理财可以通过公募基金投资股票。
私募理财产品是指商业银行面向合格投资者非公开发行的理财产品，
人数不超过200名。
合格投资者需要具备相应风险识别能力和风险承受能力。
自然人作为合格投资者，
要有2年以上投资经历，
还需要满足下列3个条件之一，
法人或者依法成立的其他组织作为合格投资者，
合格投资者投资单只私募理财产品
有最低金额要求，
对于私募理财产品，在销售文件中需要约定不少于24小时的投资冷静期，
冷静期内，若投资者改变决定，银行应当遵从投资者意愿，解除已签订的销售文件，并及时退还投资者的全部投资款项。
商业银行根据运作方式不同，将理财产品又分为封闭式和开放式。
封闭式理财产品相当于圈养羊，羊的数量相当于理财产品份额的总额，是不变的。
所以封闭式理财产品是指有确定到期日，且自产品成立日至终止日期间，投资者不得进行认购或赎回操作。
而开放式理财产品则是这样，
开放式理财产品是指自产品成立日至终止日期间，理财产品份额总额不固定，投资者可以按照协议约定，在开放日和相应场所进行认购或赎回操作。
对于开放式公募理财在认购等环节是有要求的，
当接受认购申请可能对存量开放式公募理财产品投资者利益构成重大不利影响时，商业银行可以采取一定措施控制、拒绝、暂停认购。
为了防范流动性风险，商业银行也可以在一定条件下对投资者赎回做限制。
方式包括设置赎回上限、暂停接受赎回、收取短期赎回费、延期办理巨额赎回申请等，但需要在3个交易日内通知投资者相关处理措施。
对于开放式公募理财产品，
单个开放日净赎回申请超过理财产品总额的10%的赎回行为就叫巨额赎回。
了解了私募和公募、封闭式和开放式的定义，我们两两组合出下面四位群众演员，他们会视剧情需要在后面登场场。
商业银行需要对拟销售的理财产品进行风险评级。
评级会考量理财产品的投资组合、同类产品过往业绩和风险水平等因素，
评级结果以风险等级体现，由低到高至少包括一级至五级。
商业银行对非机构投资者的风险承受能力也要进行评估，

投资者风险承受能力评级，也是由低到高至少包括一级到五级。

商业银行只能向投资者销售风险等级等于或低于其风险承受能力等级的理财产品，
但若遇到风险等级较高的理财产品，
这主要是出于对投资者的保护，防止其购买风险等级高于其风险承受能力的产品。

商业银行不得通过对理财产品进行拆分等方式，向风险承受能力等级低于理财产品风险等级的投资者销售理财产品，
其他资产管理产品投资于商业银行理财产品的，商业银行应当按照穿透原则，有效识别资管产品的最终投资者。
管理办法对理财产品的投资范围做了限定，
商业银行理财产品可投资于国债、地方政府债券、中央银行票据、政府机构债券、金融债券、银行存款、大额存单、同业存单、公司信用类债券，
也可投资在银行间市场和证券交易所市场发行的资产支持证券、公募证券投资基金、其他债权类资产、权益类资产等。
注意，ABN是属于可投资范围。
但是，
商业银行理财产品不得直接投资于信贷资产，不得投资于本行信贷资产和信贷资产受（收）益权，不得投资于本行发行的次级档信贷资产支持证券。
不得用自有资金购买本行发行的理财产品。
不得直接或间接投资于本行或其他银行业金融机构发行的理财产品。

不得为理财产品投资的非标债权类资产或权益类资产提供任何形式的担保或回购承诺，不得用本行信贷资金为本行理财产品提供融资和担保。

商业银行面向非机构投资者发行的理财产品不得投资于不良资产、不良资产支持证券、不良资产受（收）益权，
商业银行理财产品不得投资于不持有金融牌照的机构发行的产品或管理的资产。
商业银行理财产品投资于未上市企业股权及其受（收）益权的，应当为封闭式理财产品，并明确股权及其受（收）益权的退出安排。
商业银行理财产品投资于非标准化债权类资产的，需要符合一定要求。
需要实施投前尽职调查、风险审查和投后风险管理，并纳入全行统一的信用风险管理体系。
商业银行全部理财产品投资于单一债务人及其关联企业的非标准化债权类资产余额，不得超过本行资本净额的10%。
商业银行全部理财产品投资于非标准化债权类资产的余额在任何时点均不得超过理财产品净资产的35%，
也不得超过本行上一年度审计报告披露总资产的4%。
非标准化债权类资产的终止日不得晚于封闭式理财产品的到期日或开放式理财产品的最近一次开放日。
商业银行发行理财产品，不得宣传理财产品预期收益率，
以前商业银行用摊余成本法测算预期收益，投资人看到的收益率是这样的，岁月静好：
但由于经济数据、市场利率的因素，理财产品的净值是波动的，
实际情况可能是这样,

哪有岁月静好，只是有人为你负重前行，

所以需要采用净值型产品，定期披露净值，及时反映理财产品的收益和风险。当然也有例外情形，我们在资管新规中说过，这里就不展开了。
其实，非保本理财才是真正意义上的资管产品，
但对于商业银行已发行的保证收益型和保本浮动收益型理财产品，要按照结构性存款或其他存款进行规范管理。
其中，结构性存款是商业银行吸收的嵌入金融衍生产品的存款，要纳入银行表内核算，纳入存款准备金和存款保险保费的缴纳范围，计提资本和拨备。
近年来，个别银行员工违规销售理财产品，银行“飞单”和“虚假理财”事件时有发生。
为了降低投资者的此类风险，商业银行在全国银行业理财信息登记系统内对理财产品进行集中登记。

该登记系统是银行业理财登记托管中心建立的。
该中心是2016年由中央结算公司设立的，负责理财登记托管结算等业务。

商业银行发行的各种理财产品要在上述系统进行登记并获得登记编码，否则不得发行。
有如下具体要求：

（1）公募产品应当在销售前10个工作日进行登记。
（2）私募产品应当在销售前2个工作日进行登记。
（3）在理财产品募集和存续期间，也需要做好持续登记，包括产品募集情况、认购赎回、投资者信息等等。
（4）在理财产品终止后5个工作日内完成终止登记。
商业银行应当及时、准确、完整地向投资者披露理财产品信息。
对于公募产品，商业银行应当在本行官方网站或按照与投资者约定的方式披露相关信息。
若是开放式公募产品，商业银行要在每个开放日结束后2个工作日内，披露产品在开放日的净值等情况；在定期报告中披露其在季度、半年和年度最后一个交易日的净值等情况。

若是封闭式公募产品，商业银行应当至少每周向投资者披露一次产品净值情况。
对于私募产品，应当在理财产品销售文件中与合格投资者约定信息披露的方式、频率等。
商业银行至少每季度向合格投资者披露私募理财产品的净值情况。

本次违规的商业银行，在这部分内容上踩雷。
那什么是集中度管理呢？
嗯，我们把10只鸡蛋比喻为某只公募产品的净资产。
而你手里的篮子就相当于单只证券或公募基金，
为了分散风险，
所以投资的鸡蛋和鸡蛋总量有如下关系：
当然，篮子也有大有小，质量有好有坏，你的鸡蛋占整个篮子的比重也不能太大。

所以投资的鸡蛋和篮子有如下关系，

当商业银行理财产品投资上市公司股票，也是同理，

但若商业银行理财产品投资于风险较低的利率债或大额存单等，则不受上述比例限制，这就相当于：
本次违规的商业银行，在杠杆水平上也超标了。

我们把投资人委托的资金比喻为鸡蛋，

所以，此时理财产品的杠杆水平如下，
通过这种不断的鸡蛋换大米的操作，杠杆水平就会越来越高，负债率也越高。

为了降低高杠杆带来的风险，所以有如下要求，
上面这种杠杆我们称为负债杠杆，还有一种杠杆叫做分级杠杆。
但商业银行是不得发行分级理财产品。
所谓分级理财产品是指商业银行按照本金和收益受偿顺序的不同，将理财产品分为不同等级的份额，不同等级份额的收益分配不按份额比例计算。
我们举个例子，
下面三兄弟相当于理财产品的份额，
在分级产品中，收益分配、风险承担是由合同约定、按照优先和劣后份额来安排。

出现风险损失时，先由劣后级承担；当获得收益时，优先级先获得固定收益，剩余的由劣后级所有。
这就相当于优先级为劣后级提供了杠杆，劣后级杠杆水平过高的话，
所以为了防范风险，
要求商业银行不得发行分级理财产品。

本次违规的商业银行，在这部分内容上也有踩雷。
开放式理财产品所投资资产的流动性应当与投资者赎回需求相匹配，
这就相当于，
但是，为了防止水被晃出去，商业银行会把水……
所以为了满足投资者的赎回需求，商业银行不能把所有水都冻住，需要持有足够的现金、活期存款和利率债等具有良好流动性的资产。
开放式公募理财产品应持有不低于该理财产品资产净值5%的现金或短期的利率债，比如到期日在一年以内的国债、央行票据和政策性金融债券。
对于封闭式理财产品则要求期限不得低于90天。
这主要是为了抑制理财产品短期化倾向，
因为在管理办法施行以前
这样就通过期限错配扩大了利差，
但是，怕就怕——
所以要求期限不低于90天，减少市场上的过度投机行为，减少期限错配带来的流动性风险。

商业银行开展理财业务，应当确保每只理财产品与所投资资产相对应，否则可能会造成：
商业银行不得开展或者参与具有滚动发行、集合运作、分离定价特征的资金池理财业务，所以每只理财都要进行“三单”。
所谓三单就是单独管理、单独建账和单独核算。
其中，单独管理是指对每只理财产品进行独立的投资管理。
单独建账是指为每只理财产品建立投资明细账，确保投资资产逐项清晰明确。
单独核算是指对每只理财产品单独进行会计账务处理，确保每只理财产品具有资产负债表、利润表、产品净值变动表等会计报表。
管理办法还有很多细则，比如对刚性兑付等的表述和要求，与资管新规保持一致。
总之，本次处罚后，理财业务的合规性必将引起银行的高度重视。
-END-
点个在看支持一下❤️

净值化转型以来，多家银行系理财子公司（下称“理财子”）都发行了直投股市的权益产品。经历了去年四季度以来的持续回撤，这些产品表现如何？近期宁德时代“跌出圈”，从高点至上周五近30%的跌幅又对相关产品造成何种冲击？
多只理财产品持有宁德时代
2月10日，宁德时代收跌5.32%，盘中一度跌超8%。情绪性杀跌、止损、赎回、解杠杆，一系列因素导致抱团股“跌跌不休”，宁德时代自去年12月的688元高位已下跌三成，创业板也下跌两成进入技术性熊市。
Wind数据显示，截至2021年四季度末，共有1269只基金持有宁德时代，合计持有2.06亿股。此外，亦有近四只理财产品持有宁德时代。
根据产品季报，在理财公司权益直投产品中，光大理财的三款产品“阳光红卫生安全主题精选”、“阳光红ESG行业精选”和“阳光红300红利增强”，贝莱德建信理财的“贝盈A股新机遇私行专享1期”前十大重仓股中均出现了宁德时代的身影。其中，“贝盈A股新机遇私行专享1期”持有金额最高，达到1.28亿元，占净值比例4.89%；“阳光红ESG行业精选”持有宁德时代占净值比例最高，达到7.90%，为四季度末第三大重仓股。
由于考虑到策略容量，加之宁德时代此前已跻身沪深300成份股，再考虑到机构的业绩考核需要参考基准指数，因而该持仓已经成了“标配”，对于部分ESG基金更是如此。
此外，接受记者采访的多位公募基金经理也认为，现在新能源行业景气度并未改变，变的只是市场的情绪，以及随之而来的换仓行为。加之宁德时代的市值从1.4万亿元左右的巅峰跌至1.1万亿元左右，各界预计今年大概仍能够盈利300亿～400亿元，取中值350亿元，那么今年的估值会来到40倍，而不是此前的130倍。同时，电池龙头企业全年订单超市场预期，电池环节盈利拐点明确，2022年盈利修复的电池环节长期格局最好，需求还有储能加持。但不可否认的是，相关新能源持仓可能会加大组合的波动率。
权益理财近3个月普遍回撤
就近3个月的表现来看，鉴于A股市场持续回调，权益型理财也普遍回撤。仅有少数超配大金融、周期类的产品实现正收益。
理财通数据显示，13款产品中仅有3款录得正收益。截至2月10日，存续时间超过3个月且已披露净值数据的13只权益类公募产品近3月平均收益率为-4.91%，平均最大回撤率为8.69%。
2021年12月15日~2022年1月28日期间，沪深300指数下跌9.62%，上证综指下跌8.2%，深证成指下跌11.95%，创业板指下跌16.77%。多数权益类公募产品在此期间出现最大回撤，13款产品中有4款产品近3月最大回撤率超过10%。
就具体产品而言，根据记者梳理，在本期理财公司权益类公募产品近3个月业绩前十榜单中，招银理财上榜3只产品，华夏理财上榜2只产品，宁银理财、光大理财、信银理财、汇华理财、贝莱德建信理财分别上榜1只产品。
其中，“阳光红300”逆势跑赢并取得正收益，位列榜首，这也和市场轮动风格息息相关。具体来看，截至2月10日最新净值，该产品近3个月净值增长率为2.95%，近3个月最大回撤率为6.59%。投资策略上，该产品主要以红利因子构建评价体系，选择具有稳定分红、估值较低的股票配置，集中在金融、地产、化工、汽车、煤炭等顺周期的板块，即主要挑选高股息率的股票。开年以来，持续强势的价值风格为该产品贡献了正向收益。
Wind数据显示，开年以来，在申万行业板块中，金融、基建等低估值板块领涨。截至2月10日收盘，采掘板块开年至今涨9.97%，建筑装饰板块涨9.34%，银行板块涨6.85%。
过去一周申万一级行业变动
此前，由于高波动板块持续下跌，导致市场转为布局大金融、建材等受到政策支持的板块，但风格能否持续也仍待观察。2月14日，宁德时代涨3.68%站上500元大关，收报508元。但以银行、券商板块大幅下挫。
“整体看，市场情绪仍然很弱，赚钱效应较差，可能会出现行业轮番下跌。”中航信托宏观策略总监吴照银告诉第一财经记者，市场明显缺乏增量资金，1月份公募基金发行量只有700亿元，而2021年1月公募基金发行量则高达5000亿元。同时北向资金流入量也明显较弱，今年以来北向资金净流入只有275亿元，大约是去年同期的一半。而随着公募基金净值的快速下跌，不排除会出现基民赎回，这对机构抱团股票价格的压力无疑很大。
除了中资理财子，两家外资理财机构也备受关注。来自汇华理财的“汇泽灵活配置开放式混合类理财产品”是发行至今权益类理财中表现最好的产品，最高净值增速一度高达34%（2020年12月30日募集发行，2021年12月14日最高净值达1.3477），近3个月净值回撤控制在3.98%。
来源：南财理财通
汇华理财权益配置总监董伟炜在2021年年底就提示了新能源行业的风险，而他在2021年的多数时间都看涨该行业。他此前对第一财经记者表示，展望2022年，长期仍看好成长股方向，但在短期逆风的情况下，结构调整上会向其他方向倾斜。“由于部分景气赛道里的公司估值较高，因此大概率波动会有所加大，2022年赚钱难度高于2021年。我们会适当通过一些波段的操作去平抑可能的大波动。”
相较于汇华理财，贝莱德建信理财的产品则是全市场选股的偏量化产品（类似于沪深300指数增强，沪深300近半年来回撤近8%）。近期，该机构去年发行的第一款权益理财产品“贝盈A股新机遇私行专享权益类1期”发布了2021年度四季报。该产品总份额和资产净值有所上涨。2021年12月31日末产品资产净值为26.17亿元，彼时产品成立募集规模为24.64亿元。就业绩表现而言，该产品自2021年9月16日成立至12月31日净值增长率为0.55%，同期业绩比较基准（95%×沪深300指数收益率+5%×活期存款基准利率）收益率为1.43%，产品收益跑输业绩比较基准。
单从2021年四季度来看，该产品四季度净值增长率为1.13%，而13款理财公司权益类公募产品四季度平均净值增长率为1.16%。该产品在13款产品中排名第九；不过，从风险指标上看，该款产品年化波动率较低，回撤控制能力较高。具体来看，该产品四季度年化波动率为7.73%，四季度最大回撤率仅为2.73%，同期13款产品的平均最大回撤率为4.25%；行业方面，该产品持仓覆盖A股市场绝大部分行业，第一大重仓行业为制造业，占比62.15%；其次为金融业，占比18.26%。
鉴于该产品采取系统化主动股票投资策略，自下而上地选择个股（即投资基本面和情绪）与自上而下的宏观见解有机结合起来，因而产品的个股集中度较低。管理人在四季报中提到，该产品成立以来始终保持持有100~200只个股，持仓分散。“以2021年12月31日持仓为例，本产品持有162只个股。这其中有98只个股不是产品权益部分业绩比较基准沪深300指数的成份股，合计占产品资产净值的33.61%。”管理人在四季报中表示。
来源：第一财经资讯
原标题：银行理财产品持有多少宁德时代？权益产品业绩全梳理

1、客户持有份额：
客户份额=客户认购（申购）金额/认购（申购）清算日价格申购开放时段提交的申购及追加申购申请，清算日价格为当日的产品价格；非申购开放时段提交的预约申购申请或预约追加申购申请，清算日价格为下一银行工作日的产品价格。
2、清算日价格：
清算日价格为申购起息日、赎回到账日产品价格。中国农业银行每个开放期公布产品清算日价格，客户按产品清算日价格进行申购、赎回。法定节假日不公布清算日价格。

客户份额=客户认购（申购）金额/认购（申购）清算日价格申购开放时段提交的申购及追加申购申请，清算日价格为当日的产品价格；非申购开放时段提交的预约申购申请或预约追加申购申请，清算日价格为下一银行工作日的产品价格。
2、清算日价格：
清算日价格为申购起息日、赎回到账日产品价格。中国农业银行每个开放期公布产品清算日价格，客户按产品清算日价格进行申购、赎回。法定节假日不公布清算日价格。

理财产品份额是根据买入的金额除以产品净值得出来的

理财份额是什么意思