夫妇俩年结余近二十万如何理财实现四大目标

家庭资料：

高先生家庭每月收入合计24000元，月支出9300元，每年保险费和旅游支出24000元，另外还有一套酒店式公寓待出租，每月租金收入将在3500元左右。家庭年净结余为19.44万元，储蓄能力较强。高太太是教师，收入稳定。(详见下表)

风险分析：

作为一名注册会计师，高先生处于事业上升阶段，资产负债比例为18.58%，较为合理。但为了保证临时性的大笔支出，高先生需要保留3万元的备用金足以应对3～4个月的花费。

理财目标：

◆短期目标———购买新车(20万)

购车可以动用将要到期的定期存款15万元以及出售旧车的收入。在购买新车之前，如果定期存款已经到期，可以考虑将其存为通知存款(七天通知存款年利率1.62%)或购买货币型基金(年收益率1.5～3%)，货币型基金的申购和赎回都非常方便。

◆中期目标———子女出国留学(每月储蓄5000元)

以留学美国为例，私立学校每年的学费开支和生活费开支合计约2.7万美元，折合人民币22.4万元，公立学校每年约2万美元折合人民币16.6万元。以每年留学费用20万元人民币计算，考虑每年2%的通货膨胀，到小孩18岁那年，每年的费用约25.36万元。考虑每年5%的投资收益率，通货膨胀调整后的年投资收益率为2.94%，四年共计需要94.4万元，从现在起，专项储蓄到子女18岁，并进行年收益率5%的投资，每月约需储蓄5000元就可达到目标。

◆长期目标———55岁退休养老(每月储蓄3000元)

保留当前2000元的基本生活开销，1000元的服装文化支出，每年24000元的旅游开支(稍有增加)，住房按揭还款、子女教育和保险支出将不再支付，同时每月可能增加交通、医疗等费用预计1000元，这样退休以后每月支出6000元。退休后每月仍有3500元的房租收入，同时高先生和太太还有一定的退休养老金，基本上可以保证收支平衡。如果考虑通货膨胀因素，高先生可以储蓄一笔退休基金。如果每月储蓄3000元，将其投资于开放式基金，获取5%的投资收益率，就能在55岁退休之时，拥有100万资产，安度晚年。

◆保障目标———全面保险(寿险22万，伤残险32万，医疗险10万，财产险120万)

高先生已经每年花费4000元购买保险，但针对高先生比较宽裕的收支，还应该有更全面的保障。作为家庭支柱的主要成员一旦遭遇不幸，对整个家庭的财务状况将造成重大的打击，而寿险可以弥补这一点。(见下图)

以上计算可以看出，高先生所需的寿险保障是22万元；伤残险保障需求视同寿险，同时还需要增加伤残以后的康复护理费用约10万，伤残险保障总计32万元；高先生与太太都有社会医疗保险，足以保证日常的医疗开始和门诊开销，医疗保险方面只需要考虑大病开支。据了解，目前中国重大疾病平均每次医疗费用为5～20万元，建议高先生和太太各投保10万元；同时，建议高先生对自住房也适当投保，保额为房产市价的80%左右，即120万元。

投资策划：

◆房产投资

酒店式公寓的投资房目前贷款60万元，其中50万元的商业贷款，需负担5.04%的贷款年利率。而预计的租金年收益率只有4.4%(3500×12/960000=4.375%)，单从这一点来看，高先生目前的负债成本较高。高先生目前的3万美元的外汇存款暂时闲置。如果这3万美元存款没有其他用途，建议将其结汇，换成人民币，归还20万元的商业贷款。这样，剩余30万元的商业贷款加上10万元的公积金贷款，每月仅需还款3000元，足够以租养贷。如果美元有别的用途，也可以考虑购买期限相对短的外汇理财产品，实现尽可能的增值。

◆证券投资

建议高先生继续持有目前的10万元股票投资，该股票贬值较多，如果现在处置，成本太大，在没有很好的投资机会以前继续持有。未来3～5年，股票市场回暖甚至获利的机会还是有的。建议逢高抛出后投资于开放式基金，让专家来帮您理财。 工行上海市分行